近期，各地證監(jiān)局開(kāi)始公示上市公司2018年“雙隨機(jī)”抽查名單，目前至少已有近50家公司確定將接受監(jiān)管機(jī)構(gòu)的現(xiàn)場(chǎng)檢查。由于證監(jiān)會(huì)的36個(gè)派出機(jī)構(gòu)中只有約三分之一宣布完成“雙隨機(jī)”抽取工作，預(yù)計(jì)接下來(lái)還將有更多上市公司被納入這一抽查名單。

所投的上市公司將迎來(lái)“雙隨機(jī)”抽查，這到底意味著什么？作為機(jī)構(gòu)股東代表，上海一家私募基金的總經(jīng)理心里多少有點(diǎn)不踏實(shí)，要跑一趟公司“去實(shí)地看看”。就像一枚硬幣的兩面，監(jiān)管機(jī)構(gòu)的現(xiàn)場(chǎng)檢查也許能發(fā)現(xiàn)隱藏的風(fēng)險(xiǎn)點(diǎn)，也許將證明上市公司足夠“過(guò)硬”且3年內(nèi)“免抽查”。無(wú)論結(jié)果如何，由監(jiān)管部門來(lái)照個(gè)X光，提高一下上市公司的透明度，對(duì)中小股東來(lái)說(shuō)，應(yīng)該是件好事。

隨機(jī)不隨便

所謂“雙隨機(jī)”現(xiàn)場(chǎng)檢查，是規(guī)范上市公司事中事后監(jiān)管的一項(xiàng)現(xiàn)場(chǎng)檢查機(jī)制。這里的“雙隨機(jī)”，是指被抽查上市公司和檢查人員均隨機(jī)產(chǎn)生，以確保抽查過(guò)程中公平公正對(duì)待所有上市公司，有效避免選擇性執(zhí)法，避免外部干擾。

據(jù)了解，“雙隨機(jī)”現(xiàn)場(chǎng)檢查其實(shí)是“隨機(jī)而不隨便”。當(dāng)年度的上市公司現(xiàn)場(chǎng)檢查隨機(jī)抽查范圍首先就要剔除特定對(duì)象。所謂特定對(duì)象包括：有初步證據(jù)、線索表明涉嫌違法的；被依法立案稽查的；根據(jù)法律法規(guī)必須進(jìn)行現(xiàn)場(chǎng)檢查的；以問(wèn)題和風(fēng)險(xiǎn)為導(dǎo)向安排專項(xiàng)檢查的等。同時(shí)，按照《中國(guó)證監(jiān)會(huì)隨機(jī)抽查事項(xiàng)清單》要求，各證監(jiān)局轄區(qū)被抽查的上市公司數(shù)量應(yīng)為該轄區(qū)上市公司家數(shù)的5%。

現(xiàn)有信息顯示，今年被抽到的上市公司分布情況是：主板30家、中小板11家、創(chuàng)業(yè)板7家，總計(jì)48家。由于抽取結(jié)果尚未披露完畢，總的被抽查公司家數(shù)應(yīng)該還會(huì)增加。

具體分析以上48家公司，記者注意到，2017年上市的公司有4家被抽中，2018年上市的公司則有1家被抽中。

另外，勝利精密、沙鋼股份、大名城、來(lái)伊份、聯(lián)美控股在被證監(jiān)局抽中后，又接到了交易所的問(wèn)詢函或關(guān)注函。其中，交易所主要對(duì)聯(lián)美控股高比例轉(zhuǎn)增股本計(jì)劃的合理性、必要性進(jìn)行了問(wèn)詢。對(duì)來(lái)伊份，交易所就其2017年增收未增利，存貨比例明顯高于以往年度給予了關(guān)注。沙鋼股份則被要求說(shuō)明2017年度未現(xiàn)金分紅的具體原因及合理性，是否存在大額未分配利潤(rùn)留存于子公司的情況。深交所對(duì)勝利精密提出的問(wèn)題是：公司此前以現(xiàn)金收購(gòu)的蘇州捷力，2016年、2017年業(yè)績(jī)承諾均未達(dá)成的具體原因是什么。大名城被要求說(shuō)明各季度營(yíng)業(yè)收入、凈利潤(rùn)、扣除非經(jīng)常性損益后的凈利潤(rùn)和經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~變化趨勢(shì)不一致的原因。